Informe anual Mibgas sobre 2023
Enviado por Mibgas
Llega el 16.04.2024
Presentación del Presidente de Mibgas Raúl Yunta Huete
EL MERCADO DEL GAS
Si hubiera que sintetizar en dos ideas: 2022 fue el año de las tensiones por el lado de la oferta, y 2023 donde se manifestó la pérdida de la demanda.
Por un lado, la demanda europea de gas se mantuvo moderada a comienzos de 2023. Ello fue debido a la progresiva finalización de los contratos previos que daban cobertura a la demanda, por lo que la transmisión de los altos precios llegó a la demanda industrial retrayéndola. Junto a este hecho, el invierno 2022- 2023, con temperaturas más suaves, contribuyó a una menor demanda.
Por el lado de la oferta, el elevado nivel de llenado de los almacenamientos de gas junto con un suministro sólido de GNL a Europa, hicieron disminuir los precios de manera muy relevante. Así, el gas con entrega el mes siguiente en MIBGAS PVB bajó de 70€/MWh a comienzos del año a 39€/MWh al final del trimestre. Un 45% en un solo trimestre.
En definitiva, tras un 2022 energéticamente convulso, donde la alta volatilidad y las preocupaciones por el suministro de gas eran habituales, el comienzo de 2023 ya auguraba una cierta mayor normalidad y estabilidad en precios.
El segundo y tercer trimestres de 2023 confirmaron un patrón de comportamiento más estable que los habidos un año atrás. Así, el gas con entrega el mes siguiente en MIBGAS PVB osciló entre los 23 y los 40€/MWh. A ello contribuyó un suministro robusto de GNL a Europa, en particular desde EE. UU., que se configuraba como primer productor mundial de GNL y primer exportador a Europa con cuotas cercanas al 50%. A favor del suministro es relevante destacar la vigorosa incorporación de nuevas plantas de regasificación flotantes europeas (FSRU) y, en contra, las huelgas en las plantas de regasificación francesas y la reducción de la producción por mantenimientos programados de los yacimientos noruegos del mar del Norte.
La disminución en el nivel de precios se explicaba porque Europa no recuperaba en 2023 la demanda previa a la crisis. Con consumos del orden de un 20% inferiores en media respecto a los últimos años, aumentaba la convergencia de precios en los diferentes hubs europeos. Aun así, la volatilidad de los precios era acusada. Dicha persistente volatilidad obedecía a una situación de prevención permanente del mercado en relación con cualquier noticia que pudiera incidir en el suministro y, en consecuencia, en el equilibrio entre la oferta y la demanda.
Quizás, dos de los mejores ejemplos que han ilustrado la extrema sensibilidad del mercado de gas a cualquier acontecimiento externo fueron los anuncios de las huelgas en las plantas de licuefacción australianas y la variación en los mantenimientos programados de los yacimientos noruegos. Así, simplemente el anuncio del retraso de un día en la convocatoria de huelga en las plantas australianas suponía un descenso del precio europeo del gas en un 10%. Por el contrario, el anuncio del alargamiento del mantenimiento programado noruego incidía de manera inmediata en la subida de precios.
La última parte del año 2023 se caracterizó por la moderación en los precios, a pesar de un repunte inicial de los mismos en octubre derivados del conflicto en Gaza. Sin embargo, puesto que el conflicto se mantuvo geográficamente acotado, en pocos días el mercado se estabilizó y siguió con una disminución paulatina de los precios hasta final de año.
Asociado, asimismo a los acontecimientos geopolíticos causantes principales de la volatilidad, en Europa la rotura inesperada del gasoducto submarino de conexión entre Finlandia y los países bálticos también disparó las alarmas. Afortunadamente el mercado permaneció estable dado el carácter fortuito del mismo.
En definitiva, durante el último trimestre de 2023 se confirmó la tendencia observada a lo largo de todo el año: mayor coincidencia de precios en los hubs europeos y bajada paulatina de los mismos debido al debilitamiento de la demanda.
Respecto al nivel de precios, el índice MIBGAS en 2023 se ha mantenido como el más competitivo entre los hubs europeos junto con el correspondiente al mercado francés. Así, la media anual de los precios en los hubs europeos más relevantes para el producto diario, en orden ascendente, es la siguiente: PEG francés 37,56 €/MWh; MIBGAS PVB español 38,26 €/MWh; MIBGAS VTP portugués 38,46 €/MWh; NBP Reino Unido 38,68 €/MWh; TTF holandés 40,75 €/MWh; THE alemán 41,08 €/MWh; y PSV italiano 41,44 €/MWh.
En otras palabras, el precio medio del gas en el mercado español ha sido inferior en más de un 6% al precio de referencia europeo
Los objetivos cumplidos
Por otro lado, 2023 ha sido un año extraordinario para MIBGAS en lo referente al cumplimiento de sus objetivos. Haciendo un somero repaso por los más relevantes se tiene lo siguiente.
La liquidez y la competitividad del mercado no ha dejado de crecer. Así el volumen negociado frente a la demanda fue del 45,8% en 2023 frente al 34,3% en 2022, para los productos spot y prompt. El número de agentes activos en el mercado y el índice de competencia mejoraron notoriamente respecto al año anterior.
También han sido mejores los parámetros operativos medidos como el número de transacciones diarias, el volumen del libro de ofertas y los spreads (diferencias) entre las ofertas de venta y compra más competitivas. Todo ello calculado conforme con las métricas establecida por el regulador energético europeo ACER. También, MIBGAS avanzó en 2023 en el estudio de la integración de los mercados de gas de España y Portugal, con la inestimable colaboración de Enagás y REN.
2023 fue asimismo el año en el que entraron en vigor nuevas reglas del mercado para MIBGAS tanto en el punto virtual de balance español (PVB) como en el portugués (VTP), mediante sendas regulaciones al efecto; así como nuevas normas para MIBGAS como gestor de garantías
Quizás, cabe destacar aquí la definición de los nuevos índices de precios establecidos en las reglas, calculados a partir de los Precios Últimos y Precios de Referencia de los productos Diarios y Fin de Semana: MIBGAS PVB Last Price Index (LPI) Day Ahead y MIBGAS PVB Average Price Index (API) Day Ahead. Índices que refuerzan la conformación de contratos de cobertura de riesgo referenciados a MIBGAS.
Todo ello, manteniendo la más alta fiabilidad en los sistemas, tanto en la negociación de energía, como en los procesos de liquidación y facturación y en los relativos también a la gestión de garantías. Ninguno de ellos ha sufrido ningún incidente operativo en 2023.
Asimismo, MIBGAS se ha reforzado como la entidad de negociación de gas, así como de referencia de precios, en el sistema ibérico de gas.
Y ello, tanto por la innovación que ha supuesto el desarrollo de nuevos productos para la cobertura de riesgos como por la robustez de las nuevas metodologías de evaluación de precios y de completitud de la curva de precios futuros de gas. Así, durante 2023 se han puesto a disposición de los usuarios de MIBGAS Derivatives dos nuevos grupos de productos: (1) productos PVB indexados a TTF: futuros con entrega física en el punto virtual de balance español (PVB) pero indexados al precio diario del mercado holandés (TTF); y (2) productos futuros TVB: futuros de gas natural licuado con entrega en el tanque virtual de balance español (TVB) en los meses siguientes.
En este sentido, disponer de valores del Precio Último es especialmente necesario para estos nuevos productos. Para cada uno de ellos, en cada día de compensación, OMIClear (como cámara de compensación de MIBGAS) debe disponer de un valor del Precio Último a fin de poder llevar a cabo la correspondiente liquidación. Para ello, MIBGAS desarrolló la metodología de cálculo de completitud de la curva de precios, necesaria para la publicación y para facilitar dichos precios a OMIClear para sus procesos.
Además, en el capítulo de los nuevos servicios cabe destacar la mejora de las subastas bajo petición, cuya utilidad ha sido contrastada y exitosa en 2023.
Por otro lado, en el continuo desarrollo y evolución de MIBGAS, están también presentes sus acciones de comunicación y marketing para divulgar toda su información pública, desde acciones concretas y puntuales sobre su actividad, pasando por el anuncio de nuevos productos y la publicación de precios e índices de referencia, o, incluso, la mejora de su imagen corporativa. 2023 también ha sido un año activo para MIBGAS desde el punto de vista de la comunicación El grupo MIBGAS está comprometido con su papel en la Responsabilidad Social Corporativa, para ello cuenta con su propio Plan de sostenibilidad 2021-2024. En el mismo, se avanzaban las líneas a seguir por MIBGAS en su camino hacia la implantación de políticas sostenibles más acordes al contexto global y basadas en los Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) enmarcados dentro de la Agenda 2030. En el mismo, MIBGAS ya avanzaba lo que en 2023 se ha plasmado en su nuevo proyecto; en este ejercicio dio un paso más en su camino hacia la sostenibilidad con la elaboración del Plan de acción de RSE (responsabilidad social de la empresa) 2023-2024. En síntesis, su objetivo es el de que esa responsabilidad que MIBGAS tiene como empresa en la sociedad, se traslade a su entorno, que MIBGAS sea capaz también de generar un impacto positivo en su área más cercana.
Por otro lado, MIBGAS consciente de la relevancia de los gases renovables y el rol que están llamados a desempeñar en el futuro, quiere participar desde el inicio en su desarrollo y consolidación. Para ello, a lo largo de 2023 se han llevado a cabo las acciones y trabajos necesarios para posicionar a MIBGAS como un actor representativo y activo dentro del sector.
En línea con el desarrollo de acciones que permitan avanzar en la identificación de estrategias de negocio para el despliegue del mercado de los gases renovables, se han llevado a cabo colaboraciones con diferentes empresas de consultoría, desarrolladores de proyectos de hidrógeno y despachos jurídicos. El objetivo es crear un marco de trabajo donde se potencie el intercambio de conocimiento y la puesta al día sobre los avances en materia regulatoria y tecnología.
En los trabajos también se abordó un estudio detallado sobre el desarrollo del Sistema Nacional de Certificados de Ahorro Energético en España (CAE), su ámbito regulatorio y potencial rol de MIBGAS como agente dinamizador del mercado de certificados.
En definitiva, MIBGAS quiere contribuir al desarrollo del mercado español de los gases renovables y eficiencia energética, facilitando tanto la revelación de los precios de mercado como su incipiente liquidez. En todo caso, MIBGAS se configura de manera natural como marketplace de los gases renovables, al poner en valor su conocimiento en el desarrollo de productos y servicios que promuevan la liquidez del mercado de estos gases.
El ejercicio económico
Una vez esbozados los trabajos que han ocupado el desempeño de MIBGAS en 2023, es preciso comentar los resultados económicos del ejercicio.
MIBGAS, S.A. es la empresa que tiene reconocida una retribución regulada. Sin embargo, desde su creación en 2015 esta retribución regulada tiene el carácter de provisional al no estar regulada aún su metodología retributiva. Esta salvedad viene siendo reiterada por los auditores de cuentas desde la creación de la sociedad. La ausencia de la metodología de retribución de MIBGAS es una rémora para el desarrollo del mercado y, en consecuencia, para los consumidores de gas (y electricidad). La correcta gobernanza de la sociedad, como la que el legislador creó para MIBGAS, requiere disponer de un marco retributivo definitivo: o retribución regulada suficiente o permitir la imputación de fees por actividad.
Además, el reconocimiento de la misma cantidad retributiva, invariable a lo largo de los años, es claramente inadecuada al no evolucionar así los costes. El incremento de costes ha podido ser cubierto en los últimos años fundamentalmente por tres factores: (1) la incorporación en 2021 de una retribución por el regulador portugués por el desarrollo del mercado de gas en el punto virtual portugués, proporcional a su demanda, aunque también catalogada como provisional de manera similar a la retribución española; (2) la imputación de fees por los servicios no regulados de reporte al regulador europeo (ACER) y por el traspaso del coste por licencia por uso de una plataforma de negociación externa; y, (3) por el reconocimiento de una comisión por los gastos de gestión por el reparto de los intereses bancarios generados por los depósitos en efectivo de los agentes en las cuentas del gestor de garantías y de cobros y pagos del mercado.
En particular, este reconocimiento de una comisión del 0,15% por el reparto de los intereses bancarios a los usuarios del mercado, establecida por las resoluciones del gestor de garantías y de las reglas del mercado, ha propiciado un resultado muy positivo y extraordinario en las cuentas anuales de MIBGAS, S.A. en 2023; y, en este sentido, ser el primer año desde su creación en el que MIBGAS puede repartir dividendos, tal como venía siendo demandado por sus accionistas. En todo caso, dejando al lado la excepcionalidad de 2023 en el resultado económico de MIBGAS, S.A. por ingresos ajenos al negocio del operador del mercado y dependientes de factores externos, el reconocimiento de la misma cantidad retributiva, invariable a lo largo de los años, pone en riesgo a MIBGAS y su contribución proactiva a la competencia del sector gasista. Una vez más, es preciso recordar que el beneficio social que aporta MIBGAS es enormemente superior a su coste. Más de mil veces superior.
Finalmente, con relación a la sociedad MIBGAS Derivatives, S.A. que gestiona la negociación del mercado organizado de productos futuros de gas natural, productos spot de gas natural licuado (GNL) y productos spot en los almacenamientos subterráneos (AASS), y que se financia con las fees que imputa por sus servicios, 2023 ha sido un año de afianzamiento con resultados positivos que han servido para fortalecer su patrimonio.
En todo caso, con niveles aún lejanos a los de la contratación a corto plazo, los futuros van ganando cuota y, en consecuencia, aunque modestos aún, también mejoran los consiguientes resultados económicos.
Por último, es obligado reconocer que todo este buen desempeño de MIBGAS ha sido posible gracias al concurso de todas las personas que han contribuido al éxito de la sociedad en 2023.
Por ello, quiero finalizar agradeciendo a todos los usuarios, comercializadores, consumidores, accionistas, consejeros y, en particular a sus trabajadores, su contribución activa a conseguir que el servicio que presta MIBGAS a la sociedad sea cada año mejor que el anterior.
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Informe
2 EL MERCADO GLOBAL DEL GAS EN 2023
El año 2023 ha visto una calma tensa en los tres niveles del mercado (mundial, europeo y nacional). No obstante, nos encontramos ante una nueva normalidad en el mercado del gas tras la crisis energética del año 2022 que ha provocado un aumento de la relevancia del GNL en Europa
2.1 Geopolítica
Tras un año 2022 paradigmático para el mercado del gas natural, el año 2023 ha traído un nuevo equilibrio entre la oferta y demanda que se ha reflejado en un precio más moderado. Aun así, los precios del gas natural en el año 2023 se han mantenido por encima de la media histórica. El cambio producido en los fundamentales de 2022 se consolida en 2023 y parece irreversible. El aumento de la demanda de GNL en Europa (GRÁFICO 28) que tiene que competir en precio con Asia, viene motivada por la reducción de la dependencia del gas ruso por gasoducto, derivado de la invasión rusa de Ucrania que empezó en febrero de 2022.
Los eventos que más han marcado la cadena de suministro del gas natural este año han sido las huelgas en las terminales de GNL. Los trabajadores de las tres plantas regasificadoras de la francesa Elengy: Fos Tonkin y Fos Cavaou en la cuenca mediterránea y Montoir-de-Bretagne en la atlántica, comenzaron una huelga que bloqueó estas terminales en marzo de 2023, prorrogándose las jorndadas hasta finales del mes. A estas paradas también se sumó la planta de Dunquerque LNG (operada por Fluxys) que redujo su capacidad por las huelgas de su personal (GRÁFICOS 29 y 30).
A los paros franceses de marzo, hubo que añadir los producidos en las terminales de exportación de Australia. Las huelgas de los trabajadores de Woodside Energy y Chevron Australia afectaron a las exportaciones del país austral –que anualmente aportan el 10% del GNL consumido en el mundo– durante casi todo el mes de agosto y parte de septiembre de 2023. Esto revirtió la endencia bajista del precio del primer semestre del año (GRÁFICO 31).
El otro evento más relevante del año, con un impacto significativo en los precios de las commodities, ha sido el conflicto entre Israel y Hamas en Gaza a partir del 7 de octubre. La escalada de tensión tras el estallido del conflicto, sumado a los ataques hutíes en el mar Rojo, hizo que el precio del GNL volviera a alcanzar niveles por encima de los 50 €/MWh. Estos ataques afectaron al paso de buques por el Canal de Suez y provocaron que varias compañías decidieran desviar sus buques por la ruta más larga, a través del cabo de Buena Esperanza, para evitar riesgos de seguridad . 2023. A lo largo de 2023 2,95 millones de m3, un 23% más que el año anterior, cuya media fue de 2,40 millones de m3 (GRÁFICO 32), superándose el pico diario del año pasado (6,46 3 ) registrado a mediados de octubre 2023 con 6,92 millones de m3
A los problemas en el canal de Suez se han sumado este año contratiempos en el otro gran canal del comercio mundial, el canal de Panamá, el cual se ha visto afectado por una sequía que ha reducido el flujo de buques a través del mismo. Esto ha provocado un bloqueo de buques esperando para cruzar del océano Atlántico al Pacífico y un aumento de la capacidad de almacenamiento flotante de GNL en 2023.
A lo largo de 2023 el promedio de almacenamiento flotante fue de 2,95 millones de m3, un 23% más que el año anterior, cuya media fue de 2,40 millones de m3 (GRÁFICO 32), superándose el pico diario del año pasado (6,46 millones de m3 ) registrado a mediados de octubre 2023 con 6,92 millones de m3.
Tras el aumento de la demanda mundial de gas del año 2022, en el año 2023 se ha consolidado el cambio del año anterior. En los últimos cinco años, las importaciones de GNL mundiales han aumentado un 15% respecto a los niveles previos a la pandemia y Asia continúa siendo la región del mundo que más GNL importa, un 63% del total (GRÁFICO 33). Asimismo, y a pesar de que Europa ha reducido su demanda de GNL en 2023 respecto al año anterior, estas importaciones suponen un aumento del 50% respecto al nivel de 2019 y más de 100 bcm de diferencia respecto al año 2018.
En cuanto a las exportaciones de GNL, 2023 ha vuelto a batir récords, aumentando en 10 bcm, un 2% más respecto al año anterior (GRÁFICO 34). Este incremento de las exportaciones junto con unos altos niveles de almacenamiento en Asia y en Europa, han contribuido a que no se produzca una escalada de precios como la que se dio en el año 2022. Desagregado por región, la única cuyas exportaciones de GNL han aumentado ha sido América que sigue creciendo un 10% anualmente. Cabe destacar que Europa ha incrementado sus exportaciones de GNL un 57% en comparación al año anterior, aunque, en términos absolutos, solo supone una diferencia de 2 bcm frente a los 12 bcm de exportaciones adicionales de América en este año.
2.2 Comportamiento del mercado de gas natural en Europa
En Europa, los precios del gas natural en 2023 se redujeron gradualmente durante la primera parte del año debido a una mejora del equilibrio entre oferta y demanda. La crisis energética ha provocado en Europa una reducción de la demanda en los principales países (Alemania, Bélgica, Francia y Países Bajos) del 8% respecto a 2022 y de casi el 25% respecto a 2021 (GRÁFICO 35).
Las importaciones de gas natural y GNL han sido un 15% menores que en 2022 (GRÁFICO 36). Esta reducción de demanda, en parte, ha compensado el descenso de oferta del suministro de gas ruso por gasoducto que en 2023 supuso un 29% de lo que era en el año 2021. Por su parte, Noruega se ha convertido en el principal proveedor en Europa de gas natural a través de gasoducto.
El rápido despliegue de las terminales de regasificación de GNL en Europa en 2022 y 2023 se ha materializado en un mayor inventario de gas (GRÁFICO 37) y esto ha reforzado la diversidad y seguridad de suministro. La importación de GNL en 2023 en los principales países de la Unión Europea ha subido un 5% respecto al año anterior y un 30% respecto a 2021. Los principales proveedores de GNL al conjunto de los países de la UE a través de buque metanero (GRÁFICO 38) son: Estados Unidos seguido de Rusia que –a pesar de las sanciones impuestas por la UE– ha entregado el 18% del total al conjunto. Le siguen Qatar Nigeria, Argelia y Noruega.
Las medidas urgentes aprobadas por la UE pusieron un objetivo mínimo de llenado de los almacenamientos del 80% al empezar la temporada de extracciones a partir de octubre, cifra a la que se llegó en julio de 2023, y para finales octubre de 2023 los almacenamientos se encontraban al 100% de llenado. Esta medida, junto con unas temperaturas moderadas durante todo el año ha permitido que el año 2023 los almacenamientos subterráneos (GRÁFICO 39) se hayan mantenido por encima de la media de los últimos 5 años y no hayan bajado del 50% de llenado en todo el año. La comparación más extrema se produce en el mes de marzo, ya que en 2022 el porcentaje de llenado de los almacenamientos europeos se encontraba en mínimos históricos del 20% y en marzo de 2023 se encontraba en torno al 55%.
El 1 de mayo de 2023 entró en vigor el Mecanismo de Corrección de Mercado (MCM) aprobado por el Consejo de la Unión Europea a finales de 2022 para dar respuesta a la crisis energética. Este mecanismo establecía un precio máximo del gas natural en el producto mensual del TTF de 180 €/MWh en caso de activarse si se cumplían estas condiciones: el precio del TTF superase los 180 €/MWh durante tres días naturales y, además, la diferencia entre el TTF y el precio de referencia del GNL en Europa elaborado por ACER fuese superior a 35 €/MWh. Esta medida no se llegó a activar y, a juicio de los reguladores ACER y ESMA, no se considera que haya surgido efecto alguno en el mercado. Aún así, esta medida de urgencia sigue en vigor a día de hoy.
El precio en los principales mercados europeos (GRÁFICO 40) no se acercó durante ningún día a este límite de 180 €/MWh. De hecho, el precio más alto se registró a comienzos de año, 81,02 y 70,00 €/MWh en el producto mensual de los hubs TTF y PVB, respectivamente. Estos altos precios formaban parte de la tendencia final de desescalada de precio y volatilidad experimentada a finales de 2022. El spread diario promedio entre el TTF y el PVB de MIBGAS en el producto Mes Siguiente fue de 2,36 € y 2,52 € respectivamente en los dos primeros trimestres del año. Ambos mercados se acoplaron a partir de junio y el spread promedio en el tercer trimestre fue 0,01 €. Pero el aumento de volatilidad a partir de septiembre con las huelgas en las terminales de GNL australianas y ya con el estallido del conflicto en Gaza en octubre, provocaron una escalada de precios al principio del último trimestre del año con un spread promedio entre PVB y TTF de 2,53 €. A lo largo de todo el año, el valor de referencia para monitorizar el mercado de gas natural del Mecanismo de Corrección de Mercado de ACER ha seguido más de cerca al PVB, excepto en el último trimestre.
Por otra parte, el precio del GNL en 2023 redujo su volatilidad respecto al año anterior (GRÁFIC O 41). Su senda de precios ha sido muy similar a la de los hubs europeos en la primera mitad del año, pero en la segunda mitad, con la incertidumbre sobre las terminales de GNL australianas y el conflicto en Oriente Medio, el precio del GNL despuntó por encima del PVB y del TTF, registrando una diferencia promedio diaria de casi 8 € durante el último trimestre del año con el PVB. Por su parte, los derechos de emisión de CO 2 se mantuvieron estables, alcanzando su máximo de 100,23 €/tCO 2 en la primera parte del año, pero entraron en una senda bajista en la segunda mitad. En cuanto al Brent, el precio promedio durante todo el año ha sido de 82,19 €/MWh alcanzado el máximo de 96,60 $/barril a finales de septiembre durante un tercer trimestre alcista.
2.3 EVOLUCIÓN DEL MERCADO IBÉRICO DE GAS NATURAL
Como se ha visto en el apartado anterior, el mercado español en el año 2023 ha seguido muy de cerca la evolución de los mercados internacionales, a diferencia del desacoplamiento de precio del PVB que se produjo en 2022. El factor de mayor relevancia este año en el mercado ibérico ha sido la reducción de demanda, al igual que en el resto de países de la Unión Europea. La demanda total de gas natural se redujo en 2023 un 10% respecto al año anterior. La demanda convencional se redujo en la primera parte del año, pero se recuperó en la segunda mitad, aumentando en el conjunto del año la demanda media diaria convencional en un 1,5%. Hay que señalar que el año 2022 ya fue un ejercicio con una demanda convencional bastante pobre. Esta se había reducido un 21% respecto al 2021 y este año 2023 se ha consolidado esta destrucción de demanda (GRÁFICO 42).
La demanda de gas destinada para el sector eléctrico este año se contrajo un 30% respecto al año anterior (GRÁFICO 43) debido a una serie de factores relevantes del mercado eléctrico. Este año 2023 se ha registrado un aumento de la producción renovable, superando el 52% frente al 43,7% del año 2022, según datos de Red Eléctrica. Esto es debido al aumento respecto al año anterior de la producción eólica (+2,4%) y fotovoltaica (+34%) y además, ha sido un año más húmedo con mayor aportación de las centrales hidráulicas (+41%). En cambio, los ciclos combinados en el año 2023 han aportado un 15% del mix eléctrico frente al 23% del 2022, reduciendo por tanto su consumo un 35%.
La evolución del precio medio del mercado spot eléctrico (OMIE) y el precio del PVB D+1 en MIBGAS, salvo en algunas semanas con alta penetración de energías renovables, ha seguido la tendencia del mercado del gas natural. Esta tendencia puede observarse si vemos el promedio semanal del precio diario (GRÁFICO 44) para aislar las fluctuaciones diarias del mercado eléctrico, caracterizado por una mayor volatilidad en aquellos días en los que la aportación de los ciclos es reducida por la alta presencia de generación eólica o hidráulica En cuanto a las importaciones de gas a través de las terminales de GNL en el año 2023 en España (GRÁFICO 45), puede observarse que se han reducido en torno a un 18% respecto al 2022 (que fue un año excepcional), pero se mantienen un 46% por encima del año 2021. Estados Unidos, que en 2022 aportó la mitad del total de GNL importado en España, en 2023 sigue siendo el mayor importador de GNL pero solo con un cuarto del total dado que a lo largo de este año España ha importado 4,6 bcm menos que el año anterior de este país. Rusia sigue aportando en torno al 20% del GNL que llega a las costas españolas, seguido de Nigeria, Argelia y Qatar, en ese orden.
Respecto a las importaciones y exportaciones por los gasoductos en las conexiones internacionales (GRÁFICO 46), este año no ha habido grandes contratiempos, salvo una parada del suministro argelino en verano. No obstante, se han mantenido en torno a los 300 GWh/d durante todo el año. La interconexión con Francia (VIP Pirineos) han visto un flujo principalmente exportador desde marzo hasta verano, coincidiendo con las huelgas en sus terminales de GNL. Curiosamente puede observarse el comportamiento contrario con la interconexión portuguesa (VIP Ibérico) en la que España es importador de gas en ese periodo.
En conclusión, el año 2023 ha visto una calma tensa en los tres niveles del mercado (mundial, europeo y nacional), salvo algún sobresalto puntual en la cadena de suministro del GNL. No obstante, puede concluirse que tras los eventos producidos en estos últimos dos años, nos encontramos ante una nueva normalidad en el mercado del gas natural que cada día cobra más protagonismo en el sector energético, debido a la descarbonización y eliminación progresiva del carbón en el mix eléctrico. Además, en Europa, en estos años se está invirtiendo estratégicamente en ampliar el número de terminales de GNL, .aumentando así, la interconexión entre los distintos mercados europeos. España con más de la mitad de la capacidad de regasificación de todo el continente, se encuentra bien posicionada para adaptarse a este nuevo panorama en el mercado mundial.
3.
Etc., etc.
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Datos
El porcentaje de llenado de los almacenamientos europeos en marzo de 2022 se encontraba en mínimos históricos del 20%; en marzo de 2023 se encontraba en torno al 55%; en julio de 2023, al 80% y a finales octubre de 2023 al 100%
febrero de 2022: inicio de la guerra de Ucrania
la Guerra de Ucrania, iniciada el 24.02.2022, y la crisis,
7.10.2023 inicio de la guerra de Hamás contra Israel: La guerra de Israel inicialmente en Gaza, desencadenada por Hamás por cuenta del ayatolismo el 7.10.2023
Terminología
spread = diferencia de precios
ahead = precio último del día
TTF = mercado, o centro de distribución de gas, o hub, de Holanda. Precio del gas en este mercado. Es el más precio alto de todos los mercados de Europa. Es el precio de referencia de Europa.
PVB =
GNL = gas natural licuado